为什么美式看涨期权一般不提前行权

因为美式期权可以在期权行权期内任意一天进行行权，由于标的资产具有波动性，提前行权意味着放弃行权日之后的波动可能性收益。

而期权的价值是和标的资产的波动性成正比的，提前行权其实就是相当于变相降低了标的资产的波动性。

相反的正因为美式可以提前行权，所以对于短线客来讲，那就是得及时获利了结，因为不行权很可能价格都落回去了，收益又没有。

扩展资料：

美式期权期权期合同方式：

美式期权合同在到期日前的任何时候或在到期日都可以执行合同，结算日则是在履约日之后的一天或两天。

大多数的美式期权合同允许持有者在交易日到履约日之间随时履约，但也有一些合同规定一段比较短的时间可以履约，如“到期日前两周”。

由于美式期权比对应的欧式期权的余地大，所以通常美式期权的价值更高。在美国交易的期权大部分是美式的。

但是，外汇期权以及一些股票指数期权显然是个例外。因此美式期权比欧式期权更灵活，赋于买方更多的选择，而卖方则时刻面临着履约的风险，因此，美式期权的权利金相对较高。

参考资料来源：

百度百科—美式期权

百度百科—股票期权行权

百度百科—外汇期权

看跌期权什么情况下行权

看跌期权在标的资产价格低于行权价格时行权。

详细解释如下：

看跌期权行权条件

看跌期权是一种金融衍生品，其持有者有权在约定的时间以约定的价格出售标的资产。当且仅当标的资产的市场价格低于期权的行权价格时，期权购买者才会选择行权。这是因为，对于持有看跌期权的投资者来说，他们预期标的资产的价格会下跌。若实际价格低于行权价格，行权将使他们能够以较高的价格出售资产，从而获得利润。

看跌期权与资产价格的关系

具体来说，假设投资者购买了一份针对某资产的看跌期权，并设定了一个行权价格X。如果当前的市场价格低于这个行权价格X，即S<X，那么投资者就会选择行权。在这种情况下，他们会以约定的行权价格X出售他们的资产，从而避免在市场价格下跌时遭受进一步的损失。因此，投资者通常在预期标的资产价格下降时购买看跌期权作为风险管理的工具。

总结

总的来说，看跌期权的主要目的是为投资者提供一种规避资产价格下跌风险的工具。当市场价格低于设定的行权价格时，投资者会选择行权，以确保能够以较高的价格出售资产。因此，对于看跌期权的持有者来说，关键在于判断标的资产价格的走势，并在合适的时机行权以实现盈利或规避损失。